宝牛配早报丨特朗普中选前再压油价，拟放宽“红色柴油”使用限制；纳指、英伟达、台积电创新高，SpaceX涨近8%，马斯克“恢复”万亿美元富豪头衔；大选助力巴西资产大涨，EWZ单日涨超12%

　　全球市场：

　　美东时间周一，美股三大指数集体收涨，截至收盘，纳指涨1.05%，创收盘新高，道指涨0.18%，标普500指数涨0.67%。

　　大型科技股普遍上涨，SpaceX涨超7%，英伟达、特斯拉、博通涨超2%，微软、Meta、谷歌涨超1%。

　　板块上，加密货币、油气、医药零售涨幅居前，诺瓦瓦克斯医药涨超20%，Moderna涨近7%，斯伦贝谢涨超3%，Coinbase、Circle涨超2%。

　　美股Vaxcyte收涨30%，公司的肺炎球菌疫苗达到后期临床试验目标。

　　纳斯达克中国金龙指数收涨1.71%，热门中概股普涨，万国数据、世纪互联涨超6%，阿里巴巴涨超4%，拼多多、爱奇艺、百度涨超3%，京东、哔哩哔哩涨超2%。

　　热点要闻：

　　官宣！华为和美国高通达成重磅协议

　　今日（10月5日），华为与高通宣布达成一项多年期、范围广泛的专利许可协议，涵盖双方在5G、计算、人工智能和网络等一系列技术领域专利组合的交叉许可，同时高通将购买华为在计算、人工智能、网络等领域及其他技术方面的部分美国专利。本次交易将在获得必要的监管批准后完成。该协议体现了双方对知识产权以及遵循公平、合理、无歧视（FRAND）原则进行许可的共同承诺。

　　2026年诺贝尔生理学或医学奖揭晓

　　当地时间10月5日，瑞典卡罗琳医学院宣布，将2026年诺贝尔生理学或医学奖授予卡尔·戴塞洛斯（Karl Deisseroth）、彼得·黑格曼（Peter Hegemann）、格奥尔格·纳格尔（Georg Nagel）三位科学家，以表彰他们在光门控离子通道和光遗传学方面的发现。

　　美国数据中心抵制声浪愈演愈烈？高盛：到2027年增长前景基本不变

　　高盛最新表示，尽管美国数据中心正面临日益加剧的政治反对声浪，但这在短期内对其快速扩张影响有限。该行认为，美国数据中心到2027年增长前景基本保持不变。在周日发布的一份报告中，高盛将2026年底美国数据中心容量预测上调了5吉瓦至64吉瓦，同时将2027年底预测下调了5吉瓦至90吉瓦。

　　万亿赛道传来重磅消息！克莱顿出任白宫AI事务主管

　　针对万亿级人工智能产业，美国又有新动作！据最新消息，美国总统特朗普已任命美国国家情报总监杰伊·克莱顿为白宫人工智能事务主管。

　　俄财政部将大幅增加外汇和黄金购买量

　　当地时间10月5日，俄罗斯财政部发布消息，将于10月7日至11月6日将该国外汇和黄金购买量提高至9月的五倍，为此拨款2794.2亿卢布，日均购买量约127亿卢布。此次购买依据预算规则进行，旨在将额外油气收入纳入国家福利基金。

　　油市利空又传来：中东原油出口量已超战前水平

　　周一公布的航运数据显示，尽管仍有船只在穿越霍尔木兹海峡时遭到袭击，但在9月最后一周7天中，有4天中东原油出口量超过了战前水平。船舶追踪机构Kpler的初步数据显示，中东地区原油出口量在9月24日以及9月27日至29日超过了战前水平，升至每日1950万桶至2250万桶之间。

　　澳大利亚调查迪拜航空副驾驶与澳关联

　　澳大利亚警方发言人4日说，该国一个由多机构人员组成的反恐小组正调查迪拜航空FZ1073航班副驾驶与澳大利亚的关联。这名副驾驶日前在该航班驾驶舱内袭击机长，有媒体报道说他曾在澳大利亚留学。据路透社援引这名警方发言人的话报道，这个联合反恐小组成员来自澳联邦警方、维多利亚州警方和澳大利亚安全情报局。

　　消息人士：迪拜航空副驾驶原计划驾机撞向以机场航站楼

　　据以色列方面当地时间10月4日消息称，9月30日在迪拜航空客机上袭击机长的阿曼籍副驾驶哈马姆·哈马米在阿联酋受审时供称，他原计划驾驶该架客机“直接撞向”以色列特拉维夫的本-古里安国际机场。消息称，哈马米选择在客机飞至约旦上空时袭击机长，原计划让飞机正常飞行至快要抵达本-古里安机场、以军机来不及实施拦截时，驾机撞向机场航站楼。受伤机长不惜一切代价打开驾驶舱门，挫败了哈马米的企图。

　　以色列交通部收紧对赴以航班外国机组人员限制

　　当地时间4日获悉，以色列方面消息称，鉴于近期发生的阿曼籍副驾驶袭击迪拜航空客机机长事件，以色列交通部日前向外国航空运营商发出通知，严禁拥有伊朗、伊拉克、黎巴嫩、阿曼、巴基斯坦、卡塔尔和沙特等27国单一或双重国籍的机组人员执飞或搭乘赴以航班。

　　特朗普中选前再出手压油价，据称拟放宽免税“红色柴油”使用限制

　　据彭博社美东时间10月5日周一报道，特朗普政府计划放宽对“红色柴油”（dyed red diesel）的使用限制，预计最快于周一当天公布相关方案。报道援引知情者消息称，具体细节尚未完全确定，但这一措施将允许免税的红色柴油获得更广泛的使用范围，包括可能扩大至公路车辆。红色柴油主要用于农机等非道路设备，由于免征联邦公路燃油税，价格通常低于普通公路柴油。若政府放宽其使用限制，卡车司机等柴油用户有望通过使用这种免税燃料降低成本。

　　胡塞武装称对沙特实施三轮打击

　　也门胡塞武装发言人叶海亚·萨雷亚当地时间10月5日深夜发表声明称，为回应沙特过去24小时对也门发动的袭击，胡塞武装当天实施三轮军事行动，使用大量弹道导弹、巡航导弹和无人机，袭击了沙特首都利雅得的哈立德国王国际机场、红海沿岸城市拉比格的沙特阿美石油公司炼油厂，以及艾卜哈机场、海米斯穆谢特基地、阿西尔省的阿基法军营和纳季兰、吉赞省的多个敏感目标。

　　与此同时，沙特阿拉伯、巴基斯坦和土耳其在利雅得举行“麦加防务联盟”战略政治与防务委员会紧急会议，并发表联合声明，宣布启动集体防御机制。声明宣布，委员会决定立即推动落实集体防御承诺，并采取必要措施，向商定的军事力量和相关能力提供保障，确保其能够按照已经批准的安排以及各成员国国内法律，在沙特境内迅速部署。

　　沙特阿美CEO警告：全球石油供应“安全垫”已低得令人担忧

　　沙特国有石油公司负责人警告称，用于缓冲供应冲击的全球石油库存已经“低得令人担忧”，如果霍尔木兹海峡无法重新开放，石油市场面临的风险可能进一步加剧。纳赛尔表示，释放剩余全球库存中的一部分，可以为各国经济争取一些时间，但无法解决供需之间的失衡。

　　大选首轮小博纳索罗“意外领先”卢拉，摩根大通上调巴西股票至“增持”评级

　　巴西大选首轮，右翼参议员小博纳索罗以47.8%对44.2%领先现任总统卢拉，远超民调预期。投资者押注巴西新政府更有可能推进财政调整。摩根大通上调巴西股票评级，预计该国股市有高达20%上涨空间。周一巴西雷亚尔一度涨5%、国内股指收涨近8%， MSCI巴西指数ETF-iShares涨12.5%， 2倍做多巴西股票ETF-Direxion涨近25% 。若小博纳索罗最终胜选，将延续哥伦比亚、智利、秘鲁等国近期相继向右转的政治趋势，成为美洲保守派浪潮最重量级的一块拼图。

　　个股聚焦：

　　英伟达股价创新高，大摩重将其列为半导体首选股

　　英伟达上涨2.1%，市值逼近6万亿美元。摩根士丹利最新发布研究报告，重新将芯片巨头英伟达列为其半导体领域的首选股票，维持“增持”评级，目标价看至300美元。机构认为行业瓶颈正快速从半导体产能约束转向新建数据中心的建设速度与融资模式，而英伟达依托产品架构、全球客户生态、融资配套能力充分把握产业红利，同时看好 Muse 智能代理、新客户合作带来的增量，公司估值具备上行空间。大摩强调，当前英伟达对应2028财年盈利预测的市盈率仅为15倍，估值极具吸引力，即便市盈率不发生扩张，依靠业绩增长仍能带来坚实的投资回报。

　　Spacex收创7月以来新高，马斯克“恢复”万亿美元富豪头衔

　　SpaceX股价周一大涨近8%，马斯克净资产重破万亿美元，达约1.03万亿美元，重登富豪榜首。摩根士丹利发布看多报告，设定300美元目标价，指出公司价值被低估。多重催化剂驱动涨势，包括星舰回收预期、AI业务扩张及逾127亿美元国防合同。

　　Meta、微软设法减少员工对Claude依赖：Meta内部使用人数减半，微软预算砍掉三分之一

　　微软内部Claude预算较峰值削减逾三分之一， Meta Platforms内部Claude Code用户从约6万人降至3万人。两家公司均强调外部客户需求仍在增长，但内部用量萎缩对Anthropic构成压力。Anthropic IPO招股书显示，有两大客户合计贡献约25%收入，虽未点名具体客户，但Meta和微软极有可能正是这两大客户或其中之一。

　　台积电再创新高，总市值超2.5万亿美元

　　台积电日内涨近3%，报485.8美元/股，再创新高，总市值达2.52万亿美元。消息面上，此前马斯克回应台积电或参与Terafab项目称，仅处于讨论阶段，但“可能会有所进展”。

　　Cerebras涨超9%，Altman称其是OpenAI的“密切合作伙伴”

　　Cerebras股价涨超9%。上周五Altman在社交平台表示，Cerebras是OpenAI的“密切合作伙伴”，双方"在速度前沿领域保持深度合作"。上周，Cerebras股价累计重挫20%，触及登陆纳斯达克以来的最低水平。导火索是OpenAI为GPT-6.1 Sol的"Ultrafast"极速模式选用了英伟达GPU，而非Cerebras芯片，引发市场对其核心客户关系动摇的担忧。

　　波音获得洛克希德马丁授予的一份金额约147亿美元的未定价合同，用于扩大PAC-3®“导弹分段增强型”（MSE）导引头的生产规模并完成交付。

　　Critical Metals涨6.8%，该公司获得格陵兰对其Tanbreez项目采矿及闭矿计划的批准。

　　PTC Inc股价飙升33%，此前法国施耐德电气同意以226亿美元现金收购这家软件公司。

　　Vaxcyte收涨30%，公司的肺炎球菌疫苗达到后期临床试验目标。

　　RXO Inc股价上涨超过22%，此前物流公司C.H. Robinson Worldwide同意以58亿美元的现金加股票方式收购这家运输经纪商。

　　港市前瞻：

　　百威亚太：内部重组产生5200万美元税项开支，另就印度应收款计提3000万美元拨备。

　　石药集团：8项最新临床试验进展将于2026年欧洲肿瘤内科学会(ESMO)年会上发布。

　　四环医药：水光针(商品名：冻妍)新增规格获国家药监局批准上市。

　　财经日历：

　　关键词：美国贸易帐

　　经济数据方面，美国8月贸易帐、9月全球供应链压力指数及ADP就业人数周度变动公布。